一项覆盖4万户家庭的金融调查显示，中国工薪家庭年均收入达到15.4万元，城镇家庭负债率处于5.5%的较低水平，但仅有一半家庭的信贷需求得到了满足。

12日，西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心联合中腾信在北京联合发布《中国工薪阶层信贷发展报告》(下称《报告》)，《报告》基于中国家庭金融调查(CHFS)2017年的入户调查数据和中腾信公司的网络信贷数据。

《报告》称，虽然我国的家庭资产负债率远低于美国，但需警惕高债务收入比家庭的偿债风险，特别是非工薪家庭的债务风险问题。一旦这些家庭的资产负债表恶化，便有可能对银行部门和宏观经济部门产生影响。

工薪家庭年均收入15.4万

伴随中国消费升级，消费金融行业快速发展，工薪阶层消费需求进一步被释放，但工薪阶层的真实负债状况，因为缺乏大规模调查和权威数据，几乎没有披露。

西南财经大学中国家庭金融调查与研究中心自2011年起追踪中国家庭金融动态，2017年成功完成第四次调查，样本覆盖4万余户家庭，包括29个省份、363个县。

CHFS对工薪阶层的收入状况进行了调查。在调查中，他们将受雇于他人或企业并签订了正规劳动合同的人群，无论收入高低均定义为工薪阶层。

中国家庭金融调查与研究中心主任甘犁表示，就业人口中有26%为工薪阶层。根据2016年《人力资源和社会保障事业发展统计公报》，截至2016年末，就业人员为77603万人，由此推算出工薪阶层人口数约为2亿人。

根据CHFS2017的调查数据，东部和一线城市的工薪阶层占比较高，七成工薪阶层的年均工资性收入超过3万元，其中均值为5.7万元，中位数为4.3万元。

若以家庭为单位来统计，有26.9%的家庭属于工薪家庭，即家庭劳动力人口中至少有一人是工薪阶层的家庭。工薪家庭的资产、收入和消费水平明显高于非工薪家庭。

CHFS2017的调查数据显示，工薪家庭的年平均收入为15.4万元，非工薪家庭只有7.9万元；工薪家庭年平均消费8.7万元，高于非工薪家庭的5.6万元；两者在包括房产在内的家庭总资产差距更大，工薪家庭的总资产为177.6万元，非工薪家庭为91.6万元。

一半家庭信贷需求难满足

《报告》称，从信贷总需求金额来看，工薪家庭平均总信贷需求额为26.5万元，远高于非工薪家庭的13.3万元，前者需求是后者的接近2倍。值得注意的是，只有一半工薪家庭的信贷需求得到了满足。

从信贷需求种类分析来看，工薪家庭的信贷需求高于非工薪家庭，其房产信贷需求较大。工薪家庭对于房产信贷的需求高达84.9%，其中已经有房的家庭中还计划购房的比例为22.9%。

甘犁表示，工薪家庭和非工薪家庭均存在较大的信贷缺口,尤其是消费信贷满足度较低。

《报告》指出，工薪家庭信贷持续增长，消费信贷额2013年至2017年的这四年年均复合增长率达25.7%，高于房产信贷额增长5.5个百分点。

中腾信董秘魏昆表示，中国有大量缺乏征信记录的人群得不到金融服务，即便是有信用卡的工薪阶层，也存在很大的信贷缺口。

债务风险总体可控

《报告》显示，中国城镇家庭资产负债率从2013年的4.5%到2015年的5%，再增至2017年的5.5%。

从不同省份来看，CHFS2015年至2017年数据显示，广东省、浙江省、上海市工薪家庭的资产负债率增长均超过了20%。

甘犁认为，中国家庭债务风险总体可控。将中国居民部门的债务收入比与其他国家进行比较可以发现，中国居民部门的债务收入比明显低于美国，也远低于同为东亚国家的韩国和日本。其中，中国工薪家庭资产负债率，只有美国家庭的一半。

《报告》显示，中国与美国类似，70、80及90后的信贷参与率和负债率远高于其他家庭，80后较为突出。

同时甘犁也表示，虽然整体来看，中国家庭的债务收入比低于发达国家，但处于上升趋势，高债务收入比家庭的偿债风险不容忽视，尤其是收入水平较低且波动较大的非工薪家庭，其偿债风险值得警惕。